Billund Kommune er en typisk landbrugskommune, hvor bl.a. landboforeninger og husmoderforeningerne traditionelt har haft stor betydning. I kommunens byer er de lokale idrætsforeninger og -haller ofte centrum for foreningslivet. De største idrætsforeninger er Grindsted Gymnastik & Idrætsforening stiftet i 1902 og Billund Idrætsforening stiftet i 1904. Med 14 større haller er kommunen væsentlig bedre forsynet med idrætsfaciliteter pr. indbygger end bykommunerne i Danmark.
Siden år 2000 er mange idrætshaller udvidet til kulturhuse, som samler idrætshal, forsamlingssal, scene, bibliotek m.m. Her kan nævnes Viadukthallen i Filskov (udbygget 2004), Vorbasse Fritidscenter (anden hal og fitnesscenter fra 2007), Teglgaardshallen i Stenderup (indviet 2000, motionscenter fra 2012) og Sdr. Omme Multicenter (udbygget med bl.a. café og bibliotek 2013). I 2012 blev MAGION Kultur- og Idrætscenter i Grindsted indviet; her bindes den gamle svømmehal og den gamle Hedehallen sammen med både bibliotek, idrætshal og koncert- og messehal.
Skydning og ridning er sammenlignet med landsgennemsnittet populære foreningsaktiviteter i kommunen. Grindsted Landbrugsskole arrangerer bl.a. traktortræk, mens Vorbasse Marked bl.a. støtter Vorbasses foreningsliv. Grindsted Turistforening har også traditionelt betydet meget for Grindsteds foreningsliv.
Capital of Children blev stiftet i 2012 af LEGO Fonden og Billund Kommune og har til formål at udvikle Billund til hovedby for viden om børn, leg og læring.